2019年视频会议市场规模有望达到596亿美元

视频会议是指位于两个或多个地点的人们，通过通信设备网络和视频会议系统软件，实现面对面交谈的会议。视频会议的早期概念Picturephone由美国的AT＆T于1964年在世界博览会上推出。在20世纪70年代后期，AT＆T开始提供Picturephone服务，而爱立信也展示了其第一个视频电话。在此阶段，视频会议的主要技术是通过模拟公共交换电话网（PSTN）传输语音和图像，成本高、体验差，仅用于高端商务场合。经过一段时间的发展，国际电信联盟（ITU）也从1996年开始制定视频会议标准，进入21世纪之后以发展成硬件和软件两种主要的产品类型。

如今，随着全球化进程不可逆转地推进和相关技术的不断进步，驱使越来越多的用户采用视频会议方式进行沟通，以实现更优的通信和协作效率。根据Frost & Sullivan数据，2012至2016期间，全球视频会议市场的市场规模以每年7.5%的复合年增长率从319亿美元增长至426亿美元，而从2017年到2021年，Frost & Sullivan预计全球视频会议的CAGR将达到8.3％，2019年市场规模550亿美元。

H.323与SIP是视频会议系统的两大通信标准

早期的视频会议系统多采用H.320标准，它构建在一系列专用的视频会议技术和标准之上，但是连接较为固定、带宽利用率低、开放性差，因此在IP网络普及的背景下，基于IP分组交换网络的视频会议系统快速兴起，其中H.323标准和SIP协议是当前视频会议系统的主流标准技术。

H.323是由国际电信联盟电信标准化部门（ITU-T）提出、基于电信网信令和协议制定的IP多媒体标准，是在分组交换网络上实现多媒体通信的一个框架性协议，采用的是电话信令模式，吸取了许多电信网的组网、互联和运营经验。H.323标准由一系列子协议组成：通信控制协议、音频编解码协议、视频编解码协议以及数据会议协议，可利用H.323技术实现多种应用和业务叠加到同一个传输网络平台上，视频会议仅是其应用之一。H.323系统由终端、网关、网守、MCU等模块构成，其中终端是分组网络中能提供实时、双向通信节点的设备，具有系统控制单元、媒体传输单元、音频编解码器、视频编解码器以及基于分组的网络接口等。

SIP是一个面向网络会议和电话的简单信令控制协议，利用请求响应机制实现会话控制，可以用来创建、修改和终结一个或多个参会者的会话进程。SIP协议本身只能传送会话控制信息，因此必须与其他协议配合才能提供完整的服务，SIP协议继承了互联网协议简单、开放、灵活的特点，信令简单易于扩充。SIP系统的构成主要包括用户代理和SIP服务器，其中用户代理是呼叫的终端系统，SIP服务器是处理呼叫相关信令的网络设备。

SIP协议与互联网结合紧密，对于终端的智能化提出了更高要求。相较之下，H.323系统的终端的功能比较简单，呼叫控制、媒体传输控制等功能都主要由网守来实现。而SIP的终端则更加智能化，需要同时提供数据和控制信息，因此将网络设备的复杂性推向了边缘。

软件视频会议对网络的传输速度和稳定性的依赖度高，在5G时代的成长潜力更大

硬件视频会议系统主要是指基于嵌入式架构的视频会议通信方式，通过DSP+嵌入式软件等实现视音频处理、网络通信和各项会议功能，并且依托专用的硬件设备终端来实现远程视频会议的一种形式。硬件的最大特点是性能好、可靠性高，缺点是价格相对较高，对设备终端和内网的配置比较冗杂，安装繁琐，且功能比较固定，难以覆盖现代会议场景的多功能需求。

软视频会议系统是基于PC架构的视频通信方式，主要特点是依靠CPU处理视频、音频编解码工作。软视频系统的优点是系统成本相较硬件解决方案低，同时可以支持多人大型会议，随时随地会议更加贴合“远程”概念，而缺点是通过软件实现的远程会议通常依托于互联网，面临着互联网服务的一些共性问题，如服务的安全性、网络质量以及稳定性带来的影响等，而5G的应用则为软件实现方式的推广构建了网络基础。

5G提升远程会议系统性能表现，有利于开拓市场。根据华为《室内5G网络白皮书》中数据，图表2列示了超高清视频的网络需求，我们认为，5G的应用将使得稳定的8K视频会议成为现实，视频会议的移动化或将普及，进而促进其在“智慧医疗、智慧教育、应急指挥、智慧金融”等行业的应用拓展。

软视频会议代表企业Zoom成功上市引发市场关注

Zoom是一家成立于美国的视频会议软件提供商，提供跨移动设备、台式机、电话和房间系统的视频和语音通信、协作、聊天、网络研讨会和开发人员平台。2018年Zoom总营收3.3亿美金，净利润760万美金。据Crunchbase统计，自2011年成立以来Zoom四轮公开融资共筹集约1.5亿美金，根据Bloomberg数据，19年4月18日Zoom成功于纳斯达克上市，上市当日的开盘价较36美金的发行价上涨80.5%，市值超过160亿美金，引起市场广泛关注。

Zoom的客户数增长迅速，视频会议需求火热。根据touchweb数据，13年刚发布其第一个公开版本视频会议软件ZoomMeetings的Zoom共拥有客户4500家，到17年客户数已经快速成长至70万家，截至19年1月Zoom的客户中营收贡献超过10万美金的超过344个，在其19财年的营收中除美国外的其他地区占到18%，可见市场覆盖范围广。

小型团队协作空间的兴起，交互式智能平板成为软视频会议终端新趋势

小型团队协作空间正成为视频会议系统的潜力市场。根据CISCO在2018年11月面向1005名来自中型企业的参与者的调研结果，专为5人及以下用户设计的较小会议空间正在兴起，仅1%的参与者表示小型团队协作空间没有提供具体价值，65%的参与者表示有一半或者更多的小型团队协作空间需要视频会议功能。

交互式智能平板成为视频会议系统不可或缺的重要一环。同样根据CISCO的调研结果，由于交互式智能平板能够轻松保存书写内容并分享，同时可以实现一边参与视频会议一边看白板的功能，因此93%的参与者希望在其小型团队协作空间中使用数字化白板。

领先的交互式智能平板厂商亦开始布局视频会议软件系统。以国内交互式智能平板龙头企业视源股份为例，其旗下的商显品牌MAXHUB便搭载了MAXHUB云会议系统，该系统可以自动检测网络状况、动态调整音视频质量，保障会议流畅进行不卡顿；凭借MAXHUB在显示驱动、图像处理、信号处理等技术领域多年的积累，可在1MB/s的低带宽下支持720p的图像输出。尽管MAXHUB云会议系统要求会议必须双方都使用MAXHUB会议平板，但是MAXHUB同样支持搭载第三方视频会议软件，包括Zoom、Polycom、CISCO、webex、Skype、华为、小鱼互联等。

受视频会议需求带动，国内会议平板市场快速增长

近三年会议平板市场扩张迅速，根据AVC数据，2016年国内会议平板销量仅3万台左右；2017年国内全年销量达到10万台以上，销额达到20.6亿元；2018年中国会议平板销量达到25.4万台，同比2017年上升151%，销额达54.8亿元，同比上升167%，在过去三年间，会议平板销量激增近10倍。

根据AVC数据，2018年单价价值量更高的大尺寸产品销量份额增长明显。会议平板的尺寸在2018年从60英寸、65英寸，逐步向75英寸、86英寸发展，其中65英寸产品仍为主需尺寸，份额占比为38.5%; 55英寸产品基本可满足会议室使用，份额占比位居第二，比重为17.1%;而86英寸、75英寸产品的份额比重分别是16.4%、15.2%，销量份额占比同比增长8.3pct、4.3pct。